Si vous êtes à la retraite ou approchez-vous, une conversion Roth pourrait être l'outil le plus puissant que vous n'utilisez pas – ou ne pas utiliser correctement.
Une conversion Roth effectuée bien peut abaisser considérablement votre facture d'impôt à vie, préserver votre flexibilité sur le revenu, même protéger votre conjoint survivant contre les charges fiscales coûteuses.
Mais mal fait, il peut se retourner contre lui – déclenchant des primes d'assurance-maladie plus élevées, une fiscalité inutile sur vos prestations de sécurité sociale et une augmentation de l'impôt surprise plus tard dans la vie alors qu'il pourrait être trop tard pour s'adapter.
Cette surprise survient souvent lorsque les distributions minimales (RMD) sont nécessaires pour entrer en place – ajoutant à vos revenus, que vous en ayez besoin ou non et vous forçant potentiellement à des tranches d'imposition plus élevées et à des suppléments d'assurance-maladie.
Le nouvellement adopté une grande belle facture (OBBB) vient de le faire enjamber.
La fenêtre ferme – et le projet de loi augmente
Bien que les tranches d'imposition marginales inférieures d'aujourd'hui aient été rendues «permanentes», l'histoire – et la dette fédérale en ballon – suggèrent qu'ils restent peu de choses.
Selon le Congressional Budget Office, l'OBBB ajoute environ 1,7 billion de dollars à la dette nationale au cours de la prochaine décennie, alimentant davantage ce que de nombreux experts pensent être un changement inévitable vers des impôts plus élevés.
Historiquement, lorsque le ratio de la dette / PIB des États-Unis a dépassé 100%, les taux d'imposition marginaux ont augmenté – à un moment donné, atteignant 94% pendant la Seconde Guerre mondiale.
Nous sommes dans ce qui pourrait être une vente d'impôt temporaire – et l'horloge coche.
Le cas de Bruce et Linda (vs Gary et Marie)
Regardons deux couples qui ont abordé les conversions de Roth très différemment.
Bruce et Linda ont adopté une approche tactique proactive. Avec l'aide d'un conseiller averti de l'impôt, ils se sont convertis juste assez chaque année pour rester en dessous des seuils d'IRMAA et dans une tranche d'imposition favorable.
Ils ont utilisé leur déclaration de revenus comme référence, ajusté les changements chaque année et ont défini leur «zone d'opportunité» – la plage de revenus qui leur a permis de se convertir efficacement sans déclencher des taxes ou des pénalités supplémentaires.
Le résultat?
- 577 000 $ d'économies d'impôt total
- 607 000 $ de plus laissés à leurs enfants
Gary et Marie, d'autre part, ont fait ce que font la plupart des retraités: rien. Ils ont pris les revenus dont ils avaient besoin à la retraite anticipée et prévoyaient d'attendre que les RMD commencent à 73 ans. Le problème? Leurs comptes de retraite avant impôts ont continué de croître – plus rapidement que leurs retraits requis.
Lorsque RMDS a finalement atteint, Gary et Marie ont été obligés de gagner plus de revenus que nécessaire, payez l'impôt sur ces distributions et regardez toujours leurs soldes de l'IRA augmenter.
Le revenu supplémentaire empilé en plus de la sécurité sociale et des bénéfices d'investissement – déclenchant des surtaxes d'Irmaa Medicare, des taux d'imposition efficaces plus élevés et la pleine imposition de leurs prestations de sécurité sociale.
Pire encore, lorsque Gary est décédé, Marie a dû continuer à prendre les mêmes RMD – mais a maintenant payé des impôts en tant que déposant. Sa facture fiscale en tant que veuve a grimpé en flèche.
Ce que la plupart des gens manquent dans les conversions Roth
Le plus grand mythe? Que les conversions Roth sont une décision unique.
En réalité, ils sont une opportunité de planification pluriannuelle, le mieux coordonné avec votre stratégie globale de revenu, d'impôt et de sécurité sociale.
Sans ce contexte, de nombreux retraités suivent l'ordre de retrait par défaut: dépensez d'abord de l'argent après impôt, puis avant impôts, puis en franchise d'impôt. Cette séquence conduit souvent à la « torpille fiscale » de la retraite – une courbe en forme de U dans laquelle les taxes sont faibles à la retraite anticipée, puis à Spike plus tard en raison de RMD et de veuves.
Les deux déclencheurs principaux? Les équilibres pré-impôts surdimensionnés (et les RMD qui suivent) et la perte de statut de dépôt conjoint après le décès d'un conjoint.
Pourquoi la planification comportementale est également importante
Même la meilleure stratégie ne vous aidera pas si elle n'est jamais mise en œuvre.
De nombreux retraités ne retardent pas l'action non par paresse, mais parce que la décision semble écrasante – et les mathématiques sont invisibles. Sans une feuille de route écrite, la plupart des ménages le placent simplement.
En tant que conseiller financier comportemental®, je vois ce modèle tout le temps. La vie est occupée. Carrières, enfants, petits-enfants, passe-temps – et avant de le savoir, une décennie passe.
Chaque année qui passe sans action est un pas de plus de RMDS, de la volatilité du marché ou du veuvage – et une opportunité de moins pour contrôler votre avenir fiscal.
C'est pourquoi j'encourage chaque client à passer d'un état d'esprit de préparation des impôts (en déclarant une déclaration en avril) à un état d'esprit de planification fiscale proactive (exécution des projections chaque année). Une fois le 31 décembre, votre fenêtre pour les conversions fiscales claquez.
Quatre étapes pour commencer
Vous n'avez pas besoin de réviser l'ensemble de votre plan pendant la nuit. Commencez ici:
- Exécutez une analyse de base en utilisant la déclaration de revenus de l'année dernière
- Ajuster les changements dans les revenus ou les événements de la vie (vente de propriétés, bonus, etc.)
- Définissez votre « zone d'opportunité » – la plage de revenus que vous pouvez remplir de conversions tout en restant en dessous des seuils d'Irmaa et des bosses de tranche d'imposition
- Ajustez chaque année à mesure que votre revenu et votre portefeuille changent
Conseil bonus: Si le marché baisse, envisagez de convertir tandis que les valeurs de compte sont temporairement en baisse. Vous pourrez déplacer plus d'actions de votre IRA dans un Roth à un taux d'imposition réduit.
Par exemple, si votre portefeuille baisse de 20%, vous paierez 20% moins d'impôt pour convertir le même nombre d'actions.
Le véritable coût de ne rien faire
Dans un scénario récent que nous avons modélisé, un couple qui a sauté une planification proactive a dû faire face à 1,2 million de dollars de taxes à vie. Avec une stratégie de conversion tactique de Roth, cette facture est tombée à 643 000 $ – une économie de 577 000 $.
Mais le vrai choc est venu au cours des dernières années de la retraite. Lorsque le mari est décédé, le conjoint survivant – maintenant déposé en tant que contribuable unique – a vu sa facture d'imposition augmenter à 95 000 $ en une seule année.
En revanche, dans le scénario de conversion Roth, la facture fiscale de la même année n'était que de 4 500 $.
Il s'agit de la pénalité de la veuve – baisse des revenus, mais les taux d'imposition augmentent en raison de la perte de statut de dépôt conjoint, des déductions standard plus petites et de la fiscalité continue sur les RMD et la sécurité sociale.
Vous avez travaillé trop dur pour laisser l'IRS à prendre plus que sa part
Votre retraite ne devrait pas être une question de peur – ce devrait être une question de liberté. La bonne stratégie fiscale peut faire la différence entre une retraite pleine de choix… et une limitée par les impôts que vous n'aviez pas prévu.
Vous voulez vous assurer que vous et les personnes qui vous soucient le plus gardez et utilisez le plus grand nombre possible de votre argent – plutôt que de payer plus à l'oncle Sam?
Si votre conseiller ne modélise pas les scénarios de conversion Roth annuels, la coordination de votre plan de revenu et de sécurité sociale plus large et la préparation de l'impact potentiellement dévastateur de RMDS et de veuvage, il pourrait être temps pour un deuxième avis.
La conversion d'un compte de plan d'employeur ou de l'IRA traditionnel en Roth IRA est un événement imposable. L'augmentation des revenus imposables de la conversion Roth IRA peut avoir plusieurs conséquences, notamment, mais sans s'y limiter, un besoin de retenue d'impôt supplémentaire ou de paiements d'impôts estimés, de la perte de certaines déductions et crédits fiscales, et des impôts plus élevés sur les prestations de sécurité sociale et des primes Medicare plus élevées. Assurez-vous de consulter un conseiller fiscal qualifié avant de prendre des décisions concernant votre IRA.